Драгоценные камни могут стать как потребительским так и инвестиционным активом

Вложения в драгоценные металлы: сколько стоит золото и как его купить

В России 4 марта приняли закон , который отменяет НДС при продаже слитков драгоценных металлов физическим лицам на руки. Ранее, если инвесторы покупали в банке инвестиционные драгоценные металлы и забирали их из хранилища, они должны были платить 20% НДС. При обратной продаже банку этот налог не возвращался.

Министр финансов Антон Силуанов назвал золото «идеальной альтернативой» скупке долларов. «Американская валюта более волатильна, подвержена разного рода рискам. Из-за этого она не может составить достойной конкуренции драгоценным металлам», — заявил он.

Разобрались, стоит ли покупать драгметаллы и как это можно сделать.

Сколько стоит золото?

1

С начала 2020 года цена золота на бирже выросла больше чем на 20%. На пиках летом 2020 года металл торговался выше $2 тыс. за тройскую унцию (около 31 г), а сейчас — немногим выше $1,9 тыс.

За пандемию подорожало не только золото. Стоимость серебра за это время прибавила почти 40%, а платины — около 14%.

Танзанит Натуральные камни, магазин Из Камней

В 2021 году российские частные инвесторы купили около 5,3 т золота в слитках и монетах, что примерно на 8% больше, чем было годом ранее, рассказал аналитик ГК «Финам» Александр Потавин. «Это находится в тренде общемирового роста спроса на золото, однако мы явно недотянули до тех объемов, которые показали покупатели других стран: США — плюс 80%, Индия — плюс 24%, Китай — 54%. В российских банках есть мнение, что объем закупок в слитках минимален и основной спрос пришелся на монеты», — отметил эксперт.

Золото традиционно считают защитным активом: оно позволяет оградить капитал от экономических и финансовых кризисов, девальвации валют, политической нестабильности, отрицательных процентных ставок и т.д.

То есть драгоценные металлы — это выгодно?

2

Правильно — надежно. Драгметаллы всегда остаются в цене, особенно во времена экономических кризисов. Их важное преимущество — они не могут обесцениться до нуля в отличие от акций или валюты, отметил Александр Потавин.

«Поскольку золото номинировано и торгуется на мировых рынках в долларах США, в каком-то смысле покупка металла является вложением в иностранную валюту. То есть вы тем самым защищаете свои сбережения от обесценивания рубля. К тому же в свете введенной повышенной комиссии на покупку физлицами доллара, евро и британского фунта (на бирже — прим. ТАСС) это становится очень актуальным. Кроме того, золото защищает и от обесценивания доллара к другим валютам», — отметил эксперт по фондовому рынку «БКС Мир инвестиций» Дмитрий Бабин.

При этом золото — это актив с очень низкой доходностью, напомнили в The Wall Street Journal. А если вкладывать на короткий срок — на год или около того, драгметаллы могут не только не принести дохода, но и обернуться убытками, объясняет проект по финансовой грамотности от ЦБ. Его специалисты напомнили о периодах по несколько лет, когда среднегодовая цена металлов снижалась. Например, с 2013 по 2017 год золото подешевело примерно на 20%. В 2021 году его стоимость тоже корректировалась вниз — когда риски пандемии отступили на второй план.

Гессонит камень

Так что если вкладывать деньги в этот актив, то на долгий срок — от пяти лет, а лучше хотя бы на 10–15 лет.

Что все о золоте — а можно купить другие металлы?

3

Золото — самый популярный металл. Оно хранится в резервах мировых центральных банков и считается показателем богатства. Но кроме него купить еще можно серебро, платину и палладий.

Серебро — на втором месте. Оно доступно по цене и в целом повторяет динамику золота, но зависит больше от экономической ситуации и промышленного роста. А значит, замедление мировой экономики, которое играет на руку золоту, для серебра — сдерживающий фактор.

Платина и палладий вошли в оборот по историческим меркам сравнительно недавно и потому пока не получили такого же признания, как золото и серебро. Эти металлы больше используются в промышленности, и потому их цена тоже зависит от экономического роста.

Если все-таки решу купить драгметалл, то с чего начинать?

4

С выбора способа покупки. Можно:

• приобрести в банке слиток;
• купить инвестиционные монеты;
• открыть обезличенный металлический счет (ОМС).

Еще можно вложиться в паевые инвестиционные фонды (ПИФы), которые инвестируют средства в драгметаллы, напоминали в свое время в ЦБ. Или торговать металлом на бирже. Также опосредованным вложением в металлы можно считать покупку акций добывающих компаний.

Главное, напоминают эксперты, сначала определить цель вложений — сохранить деньги или заработать. От этого зависит инвестиционная стратегия.

Важно — из-за мер противодействия санкционному давлению на фоне обострения геополитической ситуации с марта 2022 года работа российских брокеров и бирж может быть ограничена.

Хочу купить слиток. Но он, наверное, очень дорого стоит?

5

Нет, слиток не обязательно будет дорогим. Потому что он может быть любого веса — даже 1 г.

Покупатель получает акт с указанием металла, пробы, веса, номера слитка, цены, даты, его ФИО и представителя организации, а также сертификат производителя. В России выпускать слитки имеют право 11 компаний.

Инвестиционное золото отличается от ювелирного пробой — соотношением непосредственно золота к примесям и другим металлам. В слитках оно 999 к 1, то есть в килограммовом слитке будет 999 грамм золота и 1 грамм всего остального. В ювелирных изделиях проба, как правило, ниже — 585.

До принятия соответствующего закона главным минусом слитков была необходимость платить 20% НДС при покупке их на руки. При обратной продаже налог не возвращали.

Банки ориентируются на курс, который устанавливает ЦБ. Например, в Сбербанке 5 марта 1 г золота можно было купить за 9 100 рублей, а вот продать слиток того же веса в отличном качестве — за 6 600 рублей.

НДС не придется платить, если оставите слиток в банке. Но и там его нужно как-то хранить — аренда ячейки тоже стоит денег. Кроме того, если продать слиток раньше чем через три года после покупки, то придется заплатить еще и подоходный налог (НДФЛ) — 13% от разницы цены покупки и продажи.

Что даст отмена НДС при покупке слитков на руки?

6

«Действующая система налогообложения является основным препятствием для использования драгоценных металлов гражданами в качестве инструмента инвестирования и дедолларизации экономики», — объяснил автор закона, член комитета по бюджету и налогам Владислав Резник. По его мнению, принятие закона даст гражданам альтернативный инструмент накопления средств, не имеющий кредитного и валютного рисков.

По оценкам экспертов, потенциальный спрос со стороны граждан на драгоценные металлы в слитках составляет до 50 т в год — 15% от производства.

А при покупке монет налог не взимается?

7

Нет, в отличие от слитков НДС платить не нужно. А вот НДФЛ при продаже заплатить придется. Хотя если монета находилась в собственности больше трех лет, то и этого делать не надо. Можно выбрать золотую или серебряную монету любой стоимости — от одной до десятков тысяч рублей.

Но приобретая монету, покупатель платит за обработку металла, что сказывается на цене. Так, банки выкупают монеты обратно по цене ниже продажной — иногда на десятки процентов. Например, за монету, стоившую 3 600 рублей, могут предложить 2 500 рублей.

Заметный недостаток физического металла — и монет, и слитков — низкая ликвидность. То есть если возникнет желание его продать, то быстро сделать это не выйдет. Пока владелец дойдет до банка, ситуация на рынке может заметно измениться. Еще важный нюанс: одна царапина — и физическое золото легко переходит из «отличного» состояния в «удовлетворительное», теряя в цене.

Так что покупка слитков или монет — вопрос во многом психологический: людям нравится иметь на руках физический металл. По мнению «БКС Брокер», покупать и хранить золото в слитках имеет смысл в двух случаях: когда кажется, что экономика вот-вот рухнет, или если есть возможность долго ждать.

Что такое «обезличенный металлический счет»?

8

Это своего рода покупка «виртуального металла» — на руки вы его не получите. Просто на счете будет числиться его количество в граммах.

Счет можно открыть в банке на любую сумму и привязать к любому драгоценному металлу. Не придется платить НДС. Можно покупать и продавать виртуальные граммы банку и получать прибыль на колебании цен. Но за этими колебаниями нужно внимательно следить и уметь в них разбираться.

Можно и обменять «виртуальный металл» на реальный — закрыть счет и получить слитки на руки.

Но ОМС не попадает под систему страхования вкладов, и, если у банка отзовут лицензию, эти деньги не вернут. Так что открывать металлический счет стоит в максимально надежных организациях.

ОМС «избавляют от проблемы хранения металла, а также имеют меньшие транзакционные затраты (комиссии и т.п.) при конвертации рублей в драгоценный металл и обратно», — объяснил Дмитрий Бабин.

Можно же еще торговать на бирже?

9

Да, через брокера. В БКС назвали это единственным вариантом получать прибыль оперативно.

На бирже можно торговать как самими металлами, так и производными инструментами — фьючерсами (контракты с обязательством выкупить актив по текущей цене), опционами (аналогичные контракты, но не с обязательством, а с правом), свопами (когда сделка покупки и последующей продажи осуществляется на разных, но заранее оговоренных условиях) и т.д.

Но для начинающих инвесторов это, очевидно, не самые легкие инструменты. Также в настоящий момент неквалифицированным инвесторам в России производные инструменты доступны только после теста, который докажет, что они понимают все риски.

Важно — из-за мер противодействия санкционному давлению на фоне обострения геополитической ситуации с марта 2022 года работа российских брокеров и бирж может быть ограничена.

Буду тогда покупать ювелирные украшения. Это же тоже инвестиции в драгметаллы?

10

Покупать украшения можно, но вот только это не совсем инвестиции. Ювелирку продают с большой накруткой — ее цена почти не привязана к стоимости самого металла и часто в два-три раза превышает ее. Быстро продать драгоценности можно только как лом.

А заработать получится, только если у них есть историческая или художественная ценность. Но это уже вопрос коллекционного рынка, а не инвестиционного.

Арина Раксина

Источник: tass.ru

Виды активов в инвестициях и личных финансах

Здравствуйте, друзья! В своих статьях на финансовую тематику мы часто говорим об активах. Термин ассоциируется с бухгалтерией предприятия и тонной документов, которая там обрабатывается. Активы очень важны для нормальной работы бизнеса. Но и в обычной жизни они значат не меньше.

Нас часто спрашивают, в какие активы мы инвестируем. А специалисты по финансовому планированию интересуются, сколько мы стоим. Давайте разберем понятие и виды активов простыми словами применительно к человеку, который не планирует работать бухгалтером, но хочет взять под контроль свои личные финансы.

Понятие активов

Активы в личном финансовом плане

Считаю, что нужно рассмотреть активы в рамках составления личного финансового плана (ЛФП) и в рамках инвестиционной деятельности. Эти сферы не существуют по отдельности, а взаимодополняют друг друга. Сначала составляется ЛФП с целью взять под контроль свои финансы через учет доходов и расходов, активов и пассивов. Далее, на основе ЛФП разрабатывается инвестиционная стратегия и выбираются активы для выполнения финансового плана.

Классификация

• Реальные

К реальным относят имущество, которое приносит доход владельцу. Например, депозит в банке, средства на брокерском счете (в т. ч. на ИИС), вложения в драгоценные металлы, движимые и недвижимые объекты, используемые для получения прибыли. Как раз о таких активах говорил Р. Кийосаки в своих книгах и выступлениях.

К другим отнесем имущество, которое на данный момент времени не приносит доход. Например, квартира для проживания владельца и членов его семьи, машина для личного использования, дача, гараж для личного авто.

Обратите внимание, что некоторые активы могут входить в обе группы.

Классический пример с квартирой: если она используется для проживания – это 2-я группа, если для сдачи в аренду – 1-я. Другие активы можно трансформировать в реальные. Кстати, именно для этого и составляют такую классификацию, чтобы оценить возможность продажи чего-нибудь ненужного.

Рассматривать активы в ЛФП без еще одной обязательной категории было бы неверно. Такой категорией являются пассивы. Разница между ними в том, что первые способны генерировать доход, а вторые – долги. К пассивам относятся все виды обязательств (потребительские и ипотечные кредиты, автокредиты, краткосрочные займы в МФО, у родных и друзей и пр.)

Учет и оценка

Главная цель анализа текущей ситуации в активах и пассивах состоит в ответе на вопрос: “Сколько я (или наша семья) стоит на данный момент времени?”

Для более тщательного анализа активов можно таблицу расширить и добавить в нее колонки с размером дохода в рублях и процентах от каждого вида имущества. Тогда, сразу будет видно, что используется неэффективно и, возможно, будет принято решение о продаже.

Пассивы также требует глубокой проработки. Кроме текущей стоимости надо прописать в таблице процент по кредиту, сумму ежемесячного взноса и оставшийся срок погашения.

Часто можно слышать, что есть кредиты хорошие и плохие:

1. Хорошие – это те, которые не требуют значительных затрат, но в будущем могут принести хорошую прибыль. Например, ипотека на квартиру под сдачу в аренду. Если объект выбран правильно, то арендные платежи не только покрывают кредитные расходы, но и приносят пассивный доход.
2. Плохие – это те, которые забирают львиную долю вашего бюджета, а объектом кредитования становятся предметы, не способные принести доход в будущем (например, бытовая техника, дорогое украшение, поездка на море и прочие сиюминутные хотелки). К ним относят потребительские кредиты.

Итогом составления всех таблиц должно стать значение формулы:

Собственный капитал = Активы – Пассивы

Возможны 3 ситуации:

1. Собственный капитал представляет значительную положительную величину. Это значит, что вы владеет достаточным количеством активов, которые легко перекрывают ваши обязательства. Финансовое положение можно назвать устойчивым при условии проведенного вами анализа структуры своих активов.
2. Собственный капитал равен 0. Ситуация в финансах неблагополучная. Вы имеете обязательства в размере своего имущества. Это грозит полной потерей контроля за своими финансами.
3. Собственный капитал имеет отрицательное значение. Ситуация с финансами плохая. Вы не сможете погасить долги, даже если продадите все свое имущество. Это и называется долговая яма, выбраться из которой очень тяжело, но очень надо.

Активы в инвестициях

После текущей оценки собственного капитала составитель ЛФП ставит финансовые цели и разрабатывает план по их достижению. Вот здесь и подключаются инвестиции.

Классификация

Активы в инвестициях – это инструменты, в которые инвестор вкладывает деньги с целью получения дохода.

Выбор конкретного варианта вложения денег будет зависеть от:

1. финансовой цели;
2. горизонта инвестирования;
3. отношения к риску (вашего риск-профиля);
4. финансовых и временных возможностей.

Перечисленные параметры являются частью инвестиционной стратегии, которая должна быть у каждого инвестора. Итогом ее практической реализации станет инвестиционный портфель, наполненный активами.

К основным относятся:

1. Акции – эмиссионные ценные бумаги конкретной компании, которые дают их владельцу получать прибыль от бизнеса в виде роста котировок и дивидендов.
2. Облигации – долговые ценные бумаги, по которым инвестор, покупая бумагу, дает в долг компании-эмитенту и имеет право на возврат вложенных денег и получение прибыли в виде купонов.
3. Индексные фонды (ETF и БПИФ) – корзины ценных бумаг от нескольких десятков и сотен компаний, состав которых зависит от отслеживаемого индекса. Растет доходность индекса, растет и доходность индексных фондов. И наоборот.
4. ПИФы – паевые инвестиционные фонды, вариант доверительного управления, когда с вкладчиков собираются деньги управляющей компанией, вкладываются в какие-то активы, полученная прибыль распределяется между участниками фонда.
5. Драгоценные металлы – вложения в золото, серебро, платину и палладий могут быть через металлические счета в банке, акции добывающих компаний, ETF, слитки, инвестиционные монеты.
6. Валюта – покупка наличной валюты, открытие валютного депозита, покупка ценных бумаг за валюту.
7. Доходное движимое и недвижимое имущество – жилая и коммерческая недвижимость под сдачу в аренду, перепродажу после достройки объекта, ремонта, перепланировки, вложения в фонды недвижимости REIT и ЗПИФы, покупка доходных автомобилей.

Учет и оценка

Инвестиции, как любой финансовый инструмент, нуждаются в учете. Задача инвестора – не только записывать каждую сделку по покупке и продаже актива, но и оценивать результат своего инвестирования. Иначе, легко может получиться ситуация, когда вы не зарабатываете, а теряете деньги. Важно учитывать не только цену сделки, но и размер комиссий, уплаченных налогов. На длительном промежутке времени именно такие затраты могут съедать значительную часть капитала.

Для учета и оценки доходности инвестиционного портфеля используют:

1. Электронные таблицы Excel или Google Таблицы. Единого шаблона нет. Каждый инвестор разрабатывает их под себя или пользуется чужими разработками. Вариантов очень много. Некоторые включают сложные математические формулы и требуют значительного времени для того, чтобы во всем разобраться и настроить под свои задачи.
2. Электронные ресурсы для ведения портфеля. Есть платные и бесплатные варианты. В них интерфейс подстраивается под большинство пользователей, чтобы каждый мог разобраться.

Главная задача, которую выполняют таблицы учета инвестиция, – оценка стоимости капитала в любой момент времени.

Это позволяет принять взвешенные и своевременные решения о ребалансировке и продаже неэффективных инструментов.

В конечном итоге, такая работа приведет к четкому следованию инвестиционной стратегии и получению результата, который был запланирован.

Заключение

Думаем, что теперь не осталось вопросов, что мы имеем в виду под активами в наших статьях на темы личных финансов и инвестиций. Надеемся, что вы проведете анализ своего имущества и сможете ответить на вопрос: “Сколько вы стоите сегодня?” Если ответ вас удовлетворит, то можете себя поздравить. Если нет, то разрабатывайте план по исправлению ситуации. В нашем блоге есть все, чтобы у вас это получилось.

Источник: quasa.io

Покупка монет: инвестиция или просто хобби?

Покупка монет — это не только вид инвестирования, вы также можете заняться коллекционированием редких монет, что может стать полезным хобби.

Есть две категории монет: инвестиционные и коллекционные. Между ними есть как несколько различий, так и определенные сходства. Независимо от того, являетесь ли вы инвестором, коллекционером или хотите приобрести редкие монеты, вот что вам нужно знать, чтобы определить, какая монета подходит именно вам.

Инвестиционные и коллекционные монеты

Коллекционные монеты покупаются и продаются инвесторами из-за их редкости, чистоты металла и исторической ценности. Их стоимость зависит многих факторов: уникальность, состояние и спрос со стороны коллекционеров. Ценность коллекционных монет определяется способом их чеканки, их историческим фоном или уникальностью в своей категории. Она может увеличиваться или уменьшаться в зависимости от спроса.

Такие монеты обычно привлекают коллекционеров, которые готовы хранить их годами в ожидании роста стоимости и ценности. Помимо того, что коллекционные монеты являются долгосрочной инвестицией, они могут стать отличным хобби.

С другой стороны, рынок инвестиционных монет намного больше. В результате он считается более ликвидным. Поэтому инвесторы по всему миру могут легко покупать и продавать свои золотые или серебряные монеты. Если вы не заинтересованы в коллекционировании, а скорее ищете актив-убежище для диверсификации своего инвестиционного портфеля в условиях неопределенной рыночной среды, покупка инвестиционных монет может быть лучшим вариантом.

Три причины инвестировать в монеты

Монеты защищают от инфляции

Инвестирование в монеты — отличный способ борьбы с риском роста инфляции. Инфляция — это скорость роста цен на товары и услуги с течением времени. Это печальная реальность того, что в экономике все дорожает, а стоимость жизни для среднего потребителя растет. Чтобы справиться с обесцениванием ваших денег, вы должны инвестировать.

Таким образом, вы увеличиваете свое богатство и покупательную способность. И монеты отлично подходят для этого. Хотя это может быть не лучшее средство защиты от инфляции во всех обстоятельствах, золотые монеты были традиционным активом-убежищем, помогающим росту ваших доходов превзойти темпы инфляции или не отставать от них. Это означает, что если вы просто держите наличные, не инвестируя часть их в инструменты хеджирования инфляции, они потеряют ценность (покупательную способность). Монеты же могут помочь сохранить стоимость ваших инвестиций даже при сохранении высокого уровня инфляции.

Монеты имеют внутреннюю ценность

Ценность монет заключается в том, что это физический актив. Другими словами, они являются активом, который имеет ценность сам по себе. Например, золото и серебро имеют внутреннюю стоимость, поскольку являются сырьем, которое можно превратить в другие товары. Это металлы, которые можно использовать в качестве компонентов в процессе производства товаров. Именно благодаря этим факторам золотые монеты и серебро имеют рыночную стоимость.

Монеты и другие физические активы имеют внутреннюю ценность благодаря своим естественным свойствам. Золото податливо, прочно и транспортабельно. Эти качества делают золото полезным во многих отношениях.

Золота как физического актива также мало, что делает его желанным металлом. Этот драгметалл также используется для изготовления ювелирных изделий и предметов роскоши. Есть много вариантов применения физических драгоценных металлов. Все эти характеристики делают их надежным средством сбережения.

Монеты — отличные диверсификаторы портфеля

Монеты и другие физические активы — полезный способ диверсифицировать инвестиционный портфель. Это особенно важно в периоды нестабильности в экономике и на фондовом рынке. Сейчас на фондовом рынке много неопределенности. Экономика переживает самый высокий уровень инфляции за более чем 40 лет, и Федеральная резервная система в ответ повышает процентные ставки. Прибавьте к этому военный конфликт между Россией и Украиной, и вы увидите множество факторов, вызывающих краткосрочную волатильность рынка.

Поскольку S&P 500 упал более чем на 16% с начала 2022 года, инвесторы обеспокоены, что акции могут продолжить падать. Вот почему наличие диверсифицированного портфеля, включающего некоррелированные активы, такие как золотые и серебряные монеты, может быть полезным вариантом для инвесторов.

Инвестиционная эффективность монет и физических активов не коррелирует с эффективностью традиционных инвестиций, таких как акции и облигации. Это делает их важным классом активов для диверсификации. Объединение некоррелированных активов в одном портфеле помогает снизить общий риск, особенно в рыночных условиях, когда существует большая неопределенность.

Три совета по инвестированию в монеты

Храните монеты правильно

Физические активы должны храниться надлежащим образом. Сначала вам нужно определить, хотите ли вы хранить монеты дома, в сейфе в банке или в стороннем хранилище. Вы можете подумать, что легче всего хранить их дома, но в таком случае при каких-то непредвиденных обстоятельствах вся ответственность будет лежать на вас. Если вы решите хранить монеты дома, обязательно подготовьте место, из которого их можно будет быстро извлечь в экстренной ситуации. Также убедитесь, что ваше место хранения огнеупорно, водоупорно, а пароли и ключи безопасности доступны только вам.

Вы можете заплатить административный сбор третьей стороне, например депозитарию, за хранение ваших монет. Хранилища драгоценных металлов обеспечивают высокий уровень безопасности, поэтому инвесторы могут быть уверены в сохранности своих активов. В депозитариях еще одним уровнем защиты является ведение учета счетов — ваши активы записываются и отслеживаются, чтобы предотвратить любые потери.

Наконец, хранение ваших монет у третьей стороны добавляет уровень страховки. У депозитариев есть страховые полисы, в которых указано, что в случае утери ваших активов вам будет возмещена сумма за кражу или любой ущерб. Страховые полисы убеждают инвестора в том, что депозитарию драгоценных металлов можно доверять.

Управляйте затратами на инвестирование в монеты

Золотые монеты имеют более высокую премию по сравнению со спотовой ценой золотых слитков из-за дополнительных затрат на добычу. Кроме того, имейте в виду, что для эффективного управления вашими монетами необходимо учитывать некоторые затраты. Некоторые сборы, которые следует учитывать включают сборы за хранение и управление, страхование и другие расходы. С учетом этих расходов они могут достигать 15% от ваших инвестиций, что может показаться проблемой, если вы хотите заработать на них.

Инвестируйте на длительный срок

Покупая монеты, вы должны знать, что это долгосрочный тип инвестиций, основанный на принципах «купи и держи». Поскольку монеты не могут быть легко куплены и проданы на рынке, как акции компании, инвесторы должны помнить, что они вкладывают деньги в неликвидный актив. Это не обязательно минус, это просто природа инвестирования в монеты.

Монеты из драгоценных металлов являются надежными инвестициями и выдержали испытание временем как в хороших, так и в плохих экономических условиях. Тем не менее, монеты могут сохранять свою стоимость и даже увеличиваться в цене в долгосрочной перспективе, если вы не продаете их преждевременно.

Из-за меньшего размера монеты легче хранить по сравнению с золотыми или серебряными слитками. С другой стороны, слитки более компактны на единицу веса при хранении. Таким образом, существуют компромиссы между двумя формами физических драгметаллов.

Три типа монет для инвестиций

Золотые монеты

Одним из самых популярных видов инвестиционных монет являются золотые монеты. Вы можете купить золотые монеты через дилеров или отдельных продавцов, или даже онлайн. Когда дело доходит до владения золотом, золотые монеты являются более популярным вариантом среди инвесторов. Вы можете приобрести монеты разных размеров, дизайна, отделки и происхождения. Существуют различные комбинации на выбор в зависимости от вашего бюджета и инвестиционных целей.

Серебряные монеты

Одним из преимуществ серебра является то, что оно дешевле золота, но почти ничем не уступает ему. Инвестирование в серебряные монеты — популярный способ получить доступ к драгоценному металлу. Серебряные монеты исторически использовались в качестве средства обмена в США. Серебро — это сырьевой товар, и многие инвесторы обращаются к ним в периоды высокой инфляции, когда рынок падает и когда происходит замедление экономики. Все эти события наблюдаются сегодня, поэтому сейчас самое время сделать ставку на серебряные монеты.

Платиновые монеты

Хотя платиновые монеты могут не сразу прийти на ум по сравнению с золотыми или серебряными монетами, они стали очень популярными среди инвесторов в драгоценные металлы. Золото и серебро существуют уже некоторое время и завоевали доверие рынка, но платина обладает многими ценными свойствами, которые делают ее сильным конкурентом.

Платина — это редкий металл, используемый в самых разных сферах. Платиновые монеты могут стать отличным способом диверсификации для инвесторов в золото и серебро. Платина встречается редко и пользуется большим спросом, что делает ее ценным драгоценным металлом. Она также имеет широкий спектр промышленного использования.

Источник: www.zolotoy-zapas.ru

Инвестиции в 2022 на фоне санкций: куда лучше вкладывать деньги

Как узнать, что в России очередной кризис? Крайне просто: по динамике рубля и очередям людей у банкоматов и отделений банков. Сколько уже таких кризисов было, однако рефлексы не меняются. Но стоит ли поддаваться панике и бежать забирать свои сбережения из банковской системы или подойти к данному вопросу взвешенно и рассудительно, подстроив свою инвестиционную стратегию под новые реалии рынка?

Мы бы рекомендовали второй вариант, поскольку такие ситуации представляют редкие и привлекательные возможности для инвестирования. Многие скажут, что с конца февраля текущего года парадигма инвестирования в российские активы кардинально изменилась — наш рынок в значительной степени отрезан от мировой системы, что выражается в нарушении товарных и финансовых цепочек. Это, в свою очередь, отражается как на оценках компаний, так и на уровне риска инвестирования в них. Однако мы склонны считать это временным фактором — на перестройку товарных потоков может уйти несколько месяцев, но это может быть достигнуто и быстрее ценой более высокого дисконта цены продажи товаров, в особенности сырья.

Что касается финансовых цепочек, то переход на расчеты в рублях существенно облегчает решение данного вопроса, особенно в свете отключения существенного числа российских банков от SWIFT.

Конечно, существующие препятствия для движения капитала также являются ограничительным фактором, однако по мере нормализации ситуации мы ожидаем их ослабления, что добавит инвестиционной привлекательности подешевевшим активам.

Уникальна ли текущая ситуация для России?

С точки зрения количества санкций (как персональных, так и корпоративных) — да: по данному показателю мы уже обогнали предыдущего лидера (Иран) и уверенно возглавляем санкционный «антирейтинг». Учитывая, что уже анонсированы очередные пакеты санкций, наш гандикап будет только увеличиваться.

А по силе санкционного давления мы пока идем аккуратно по стопам Ирана, поэтому будет не лишним посмотреть его опыт. В целом, Иран живет под санкциями довольно продолжительное время.

При этом у Ирана была заморожена еще более существенная часть резервов (около 90%), практически вся банковская система была отключена от SWIFT (что вынуждало Иран использовать банки других стран, например, Турции). Самая серьезная санкция — на сырьевой экспорт страны было наложено эмбарго со стороны как США, так и Евросоюза. Это перенаправило товарные потоки Ирана в сторону Китая, который был готов покупать санкционные нефтепродукты, но с дисконтом. На экономике Ирана санкционное давление отразилось довольно сильно — инфляция, особенно в последние годы (после выхода США из ядерной сделки в 2018 году), находилась в диапазоне от 20 до 50% годовых. Это негативно отразилось на уровне жизни — ВВП на душу населения со своего пика в 2012 году упал более чем в три раза (с 7,9 тыс. долларов на душу населения до 2,4 тыс. в 2020-м).

С другой стороны, снижение экспорта нефти вынудило иранские власти диверсифицировать экономику, что существенно увеличило ее устойчивость. Высокая инфляция подтолкнула людей к тому, чтобы искать способы сохранения сбережений в реальном выражении.

Причем лучшим способом, как ни странно, оказался фондовый рынок: с 2017-го по 2021 год его капитализация в местной валюте выросла в 15 раз, что по темпам роста существенно обгоняет инфляцию. Интересен и тот факт, что инвестирование на фондовом рынке стало уделом не только состоятельных инвесторов — по последним данным, брокерские счета были открыты почти у 60% населения Ирана, что говорит о высокой популярности этого способа сохранения денег.

В чем отличие России от Ирана?

Прежде всего отметим, что к моменту начала санкционного давления российская экономика подошла в более «диверсифицированном» состоянии, что должно позволить провести ее «перестройку» более оперативно и с меньшими издержками. Часть российского экспорта вообще вряд ли может быть остановлена из-за его уникальности и незаменимости (уран, титан, некоторые виды удобрений, металлы платиновой группы, никель и т.д.), что дает дополнительные преимущества в виде стабильного потока валютной выручки. Немаловажно и то, что после «отработки» санкций на Иране США и Евросоюз применяет точно такую же дорожную карту по их введению, что позволяет заранее подготовиться к ним и, глядя на то, какие методы применяет Иран для их обхода, выработать свое решение быстрее и с меньшими издержками.

Как, принимая во внимание все эти обстоятельства, обеспечить сохранность капитала в текущих сложных условиях?

• фондовый рынок (как уже было обозначено, при реализации иранского сценария данный вид инвестирования позволял обогнать инфляцию), причем концентрироваться лучше на акциях экспортоориентированных компаний, преимущественно обладающих уникальными экспортными характеристиками. Компании, ориентированные на внутренний рынок, могут находиться под давлением на фоне снижения покупательной способности. Таким образом, вряд ли их нахождение в портфеле позволит достичь заданных целей.

В ситуации ожидаемой довольно высокой инфляции (вряд ли, конечно, мы увидим иранские 30–40%, однако 20–25% годовых вполне возможны, особенно в текущем году, на фоне шоков и возможного дальнейшего ослабления рубля) рынок акций в целом будет выглядеть более интересным, чем рынок облигаций;

• недвижимость — данный актив также позволяет сохранить реальную стоимость денег при довольно высокой инфляции. Однако к выбору объекта нужно подходить осторожно, поскольку существует множество факторов, влияющих на его оценку, и их необходимо учитывать (от класса и назначения объекта до месторасположения и его состояния);
• золото — предпочтительно иметь его в физической форме, а не в форме операций по металлическим счетам (ОМС), например, поскольку задачей нахождения золота в портфеле является диверсификация, защищающая от системных рисков. Если же иметь золото в виде ОМС (это, по сути, запись на счете внутри этой системы), то данная функция не выполняется и в случае наступления риск-события защитные свойства не будут реализованы в полной мере.

Отмена НДС с покупки золота в 2022 году тоже способствует росту привлекательности данного актива, как и широкий диапазон размеров слитков (от 1 г до 1 кг), что позволяет подобрать объем, идеально закрывающий потребности.

Выделяя данные активы, мы бы рекомендовали не выбирать какой-то один, а вместе с инвестиционным консультантом составить портфель, включающий их все в пропорции, соответствующей вашему риск-профилю. В периоды такой неопределенности, как сейчас, диверсификация должна играть ключевую роль при инвестировании.

Да, иранский кейс очень похож на путь, по которому пойдет российская экономика (с определенными вариациями), однако всецело на это полагаться не стоит. Отсюда и необходимость нахождения в портфеле защитных активов (золото).

Напоследок хочется еще раз напомнить о том, что каждый кризис открывает уникальные инвестиционные возможности, и только от вас зависит, воспользуетесь вы ими или нет.

• инвестирование
• фондовый рынок
• покупка недвижимости
• покупка золота

Источник: www.klerk.ru