ETF расшифровывается как Exchange Traded Fund, что означает фонд, котирующийся на фондовой бирже. ETF использует пассивную инвестиционную стратегию, и поэтому его единственная задача — следить за изменениями стоимости определенного ориентира или базового инструмента.
Последний может быть, например, индексом акций, конкретным товаром или корзиной выбранных акций.
Что такое ETF и как он работает?
«Специфика этого продукта заключается в том, что, вкладываясь в акции фонда, вы сразу инвестируете в определенный набор ценных бумаг, то есть, по сути, за вас уже собрали инвестпортфель и «привязали» его к тому или иному показателю (это может быть какой-то значимый индекс, отдельный рынок или цена на ресурс, например, на золото).
Вам остается только выбрать фонд среди тех, что доступны розничным инвесторам в России, и инвестировать в него», — отмечает директор филиала инвестиционной компании «Фридом Финанс» Вадим Остапенко.
Золото / Как вложить в Золото? Как купить Золота выгодно / ETF на Золото
Самыми популярными являются ETF, привязанные к фондовым индексам, которые позволяют инвестировать в экономическую ситуацию в данном секторе или на всем фондовом рынке. В этом случае вместо того, чтобы самостоятельно выбирать компании для портфеля и подвергать себя ошибочным решениям, вы можете просто следить за широким рынком.
Другими словами, если в данном году конкретный индекс зафиксирует рост на 10%, следующий за ним ETF обеспечит практически идентичную норму доходности — то же самое будет и при падении значения индекса.
Стоит отметить, что ETF имеют гибридную конструкцию, то есть являются паевыми фондами, но при этом торгуются на бирже, так же, как, например, акции. Сертификаты ETF торгуются в системе непрерывной торговли, что означает, что их можно свободно покупать и продавать в часы торговой сессии.
ETF также может имитировать изменения стоимости индекса облигаций, цены определенной валютной пары или цены данного товара.
Последний вариант особенно оценят начинающие инвесторы, которые часто заинтересованы в инвестициях в золото или серебро, но при этом не хотят использовать рискованные фьючерсные контракты.
Вместо того, чтобы покупать физические слитки или инвестиционные монеты, а затем беспокоиться об их хранении и перепродаже, вы можете купить соответствующие сертификаты ETF с помощью нескольких щелчков мышки и удобно хранить их в своей учетной записи. В этом случае стоимость инвестиции изменится так же, как рыночная цена данного товара.
Откуда берется доходность ETF?
У отдельных ETF довольно разная доходность. Как пример:
Финансовый кризис и Золото! Зачем и как инвестировать в золото? Инвестиции. ETF. ИИС. ОФЗ. Акции.
Если вы хотите инвестировать в конкретный ETF, стоит проанализировать, как именно он работает, и, прежде всего, как он получает доходность, аналогичную контрольному показателю.
На практике эта цель может быть достигнута одним из трех возможных способов, то есть репликацией: физическим, синтетическим или репрезентативным образцом. У каждого из них есть свои недостатки, но все они достаточно точно (часто с точностью до 0,1%) отражают изменение эталонного значения.
Физическая репликация также называется полным отображением и заключается в том, что управляющие фондами приобретают все активы, включенные в данный индекс, при сохранении их надлежащих пропорций (определяемых процентным составом индекса). Этот тип репликации также используется некоторыми ETF для сырьевых товаров, таких как золото и серебро. Они считаются очень безопасными, потому что их сертификаты полностью покрыты физической рудой.
Другой тип репликации, так называемый метод репрезентативной выборки, в основном используется в случае ETF с индексами, состоящими из многих значений. Он основан на том, что фонд приобретает акции только тех компаний, которые имеют значительную долю в индексе. В этом случае вместо покупки, например, 1000 или даже 2000 различных акций, в портфель выбирается несколько десятков или несколько сотен из них, чтобы снизить транзакционные издержки.
ETF также могут использовать синтетическую репликацию, которая не предусматривает приобретения каких-либо активов. В этом случае фонд использует услуги поставщика свопов (например, инвестиционного банка), который в обмен на определенную комиссию предоставляет ему норму прибыли, которая отражает изменение значения базового индекса.
Преимущества ETF
- ETF считаются относительно менее рискованными, чем обычные фонды акций. Это особенно интересное предложение для людей, которые хотят инвестировать в долгосрочной перспективе, например, с целью обеспечения благополучной жизни на пенсии.Конечно, временами случается крах фондового рынка, когда индексы быстро обесцениваются, однако экономики развитых стран систематически растут и восстанавливаются после кризисов. По этой причине вы можете рассчитывать на значительную прибыль в долгосрочной перспективе.
- Инвестирование в ETF означает диверсификацию рисков — вы не вкладываете все свои сбережения в акции одной конкретной компании или даже отрасли. Это означает, что, например, банкротство одной компании или рецессия в строительном секторе не означает, что вы потеряете все свои деньги — вы выиграете благодаря другим компаниям и секторам (например, банковскому делу или энергетике).
- Низкие затраты — конечно, вы можете выбрать другие фонды акций, которые инвестируют в аналогичные компании вместо индексированных фондов. Однако чаще всего в последнем случае плата за управление намного выше. В то время как ETF составляют 0,15-0,75%, фонды акций взимают до 3-4%.
Недостатки ETF
- Валютный риск – на Мосбирже торгуются чуть более 15 ETF, в то время как в США и Западной Европе тысячи. Данная ситуация может вынуждать искать оптимальные варианты на зарубежных рынках, а такие инвестиции обычно производятся либо в долларах США, либо в евро;
- Высокие комиссии — помимо комиссии брокера (за покупку/продажу), существуют комиссии за владение самими паями (несмотря на то, что они часто не превышают 0,5% — в отличие от акций, они бывают);
- Еще один потенциальный недостаток ETF — их волатильность. Конечно, не у всех ETF есть с этим проблемы. Фактически, на рынке доступны определенные ETF с единственной целью — снизить волатильность инвестиционного портфеля.Однако, помимо продуктов, направленных на снижение волатильности, включение ETF в инвестиционный портфель (и их несоответствующее распределение), как правило, может привести к увеличению волатильности, превышающему предположения инвестора. Если вы раньше инвестировали в рынок взаимных фондов, вы можете быть удивлены тем, как быстро меняются котировки некоторых
ETF — как инвестировать и зарабатывать вне зависимости от сложившейся экономической ситуации?
Чтобы иметь возможность инвестировать в ETF, достаточно иметь брокерский счет, но, чтобы иметь возможность инвестировать в них с прибылью, вы должны иметь некоторые знания и операционную стратегию. Прежде всего, полезно проанализировать текущую экономическую ситуацию (в стране и в мире) и состояние отдельных финансовых и нефинансовых рынков.
Также стоит сразу определить потенциальную продолжительность вложения, ожидаемый уровень прибыли и приемлемую сумму убытков. Благодаря этому вы будете знать, какие данные следует учитывать перед покупкой сертификата, а также когда рассматривать возможность закрытия позиции на рынке.
Помните, что заработать можно как за счет роста стоимости бумаг, так и за счет получения дивидендов (их выплачивают далеко не все ETF-ы, российские, например, реинвестируют данную часть прибыли).
На практике основная проблема при инвестировании в ETF заключается в том, какой из базовых активов будет использовать фонд. Инвестор должен выбрать, хочет ли он получить доступ к золоту, серебру, фондовому индексу США или индексам крупнейших российских компаний.
Более того, он также должен определить, хочет ли он заработать на увеличении стоимости эталона или на его уменьшении (доступны ETF, которые позволят вам заработать на плохой экономической ситуации). Также хорошая идея инвестировать в несколько различных ETF, связанных, например, с золотом и страновыми индексами.
Таким образом, вы можете снизить инвестиционный риск и защитить себя от больших колебаний стоимости вашего портфеля. О том, какие ETF доступны на Московской бирже и какая взымается комиссия за их управление вы можете узнать с изображения ниже.
Что касаемо валюты ETF, об этом высказался эксперт по семейным финансам Тимур Мазаев: «Я в большей степени инвестирую в активы, привязанные к сильным валютам, таким как доллар, хотя у меня есть и рублевые активы. Делаю я это 20 лет и ни разу не пожалел об этом.
Потому что национальные валюты многих стран, включая Россию, и большая часть стран бывшего СССР, обесцениваются в половину или более того, каждые 5-7-10 лет. Поэтому, я рекомендую (в большей части) покупать ETF-ы, привязанные к сильным валютам».
Алена Павлова 16.07.2021
Источник: bigbankir.ru
ETF на золото список всех фондов на рынке США
Ниже приведен полный список всех ETF на золото, торгующихся на биржах США. В список включены 30 фондов, которые так или иначе инвестируют в золото посредством покупки физического золота, акций золотодобывающих компаний, компаний которые занимаются разработкой и сбытом золота. В данном списке представлены различные типы ETF на золото: классические, обратные, с кредитным плечом.
Абсолютное большинство фондов – это ETF на золото США. Также, управляющие многих фондов инвестируют в золото напрямую. Это значит, что покупая такие ценные бумаги, вы фактически покупаете металл в виде слитков, которые хранятся в хранилище. ETF на физическое золото составляют абсолютное большинство от представленных ниже фондов.
Ввиду того, что ETF характеризуются наличием платы за управление, золотые ETF также имеют определенные комиссионные. Актуальные данные приведены в третей графе таблицы, с указанием % коэффициента расходов.
Обратите внимание! Далеко не все ETF инвестирующие в золото являются “удачными” для инвесторов с пассивной и полу пассивной стратегиями инвестирования. Наиболее оптимальный и успешный вариант последних лет – SPDR Gold Trust (NYSEARCA: GLD), однако и он не может гарантировать успех, если вы не понимаете в каких ситуациях, пропорциях и рыночной обстановке инвестиции в золото наиболее актуальны. Лучшие варианты для инвестиций – ETF на золото США и ETF на физическое золото
| Компания | Тикер | Коэф. расх. |
| SPDR Gold Trust | GLD | 0,40% |
| iShares Gold Trust | IAU | 0,25% |
| VanEck Vectors Gold Miners ETF | GDX | 0,52% |
| VanEck Vectors Junior Gold Miners ETF | GDXJ | 0,53% |
| SPDR Gold MiniShares Trust | GLDM | 0,18% |
| Aberdeen Standard Physical Gold Shares ETF | SGOL | 0,17% |
| GraniteShares Gold Trust | BAR | 0,17% |
| Direxion Daily Gold Miners Index Bull 2X Shares | NUGT | 1,17% |
| Direxion Daily Junior Gold Miners Index Bull 2X Shares | JNUG | 1,12% |
| Goldman Sachs Physical Gold ETF | AAAU | 0,18% |
| iShares MSCI Global Gold Miners ETF | RING | 0,39% |
| VanEck Merk Gold | OUNZ | 0,25% |
| Sprott Gold Miners ETF | SGDM | 0,50% |
| ProShares Ultra Gold | UGL | 0,95% |
| DB Gold Double Long ETN | DGP | 0,75% |
| Sprott Junior Gold Miners ETF | SGDJ | 0,50% |
| Invesco DB Gold Fund | DGL | 0,78% |
| U.S. Global GO Gold and Precious Metal Miners ETF | GOAU | 0,60% |
| Direxion Daily Gold Miners Index Bear 2x Shares | DUST | 1,07% |
| Credit Suisse X-Links Gold Shares Covered Call ETN | GLDI | 0,65% |
| Direxion Daily Junior Gold Miners Index Bear 2X Shares | JDST | 1,10% |
| Global X Gold Explorers ETF | GOEX | 0,65% |
| Pacer iPath Gold ETN | GBUG | – |
| iShares Gold Strategy ETF | IAUF | 0,25% |
| ProShares UltraShort Gold | GLL | 0,95% |
| DB Gold Double Short ETN | DZZ | 0,75% |
| DB Gold Short ETN | DGZ | 0,75% |
| Amplify Pure Junior Gold Miners ETF | JGLD | 0,49% |
| MicroSectors Gold Miners -3X Inverse Leveraged ETN | GDXD | 0,95% |
| MicroSectors Gold Miners 3X Leveraged ETN | GDXU | 0,95% |
Статьи по теме ETF, которые могут быть вам полезны:
- Все про инвестиции в ETF: понятие, структура, риски
- Доходность ETF на реальных примерах и цифрах
- Акции или ETF: непростой выбор для инвестора
Источник: illiakyselov.com
Инвестирование в золото через ETF
Фонд ETF (Exchange Traded Fund) — это инвестиционный фонд, т.е. организация, которая покупает золото и хранит его. Пай ETF на золото представляет собой ценную бумагу, которая говорит о владении определенной долей в фонде. Данная доля эквивалентна определенному количеству физического золота.
Для инвестирования в золото через ETF вы покупаете долю фонда. Сам фонд на множество таких покупок от разных клиентов покупает и хранит реальное золото. За хранение фонд берет определенную комиссию, которая уже заложена в цене пая фонда.
Как вложиться в ETF на золото?
Для покупки доли фонда вам нужно открыть брокерский счет. Первоначально нужно выбрать тот ETF, в который будете вкладываться. Далее необходимо поинтересоваться, есть ли у данного конкретного брокера возможность через него купить акции данного фонда. Кроме того нужно среди всех таких брокеров выбрать брокера с минимальной комиссией за приобретение.
При покупке доли фонда кроме денег за акции с вас будет списана комиссия брокера. Акции ETF поступят на ваш брокерский счет и будут отображаться по текущей стоимости.
Достоинства вложения в ETF GOLD
- Нет рисков, связанных с потерей золота. Вложения виртуальны, золото нельзя ни испортить не потерять. Риски кражи практически отсутствуют.
- Можно диверсифицировать вложения — купить ETF в разных валютах, разные тикеры ETF
- Курс пая завязан на курс физического золота. Курс акций фонда максимально отслеживает цену золота на глобальном рынке(LME) и зависит от цены металла на мировых рынках. Например: Популярный ETF на золото FXGD / FinEx Gold ETF отслеживает курс золота LBMA Gold Price PM USD
- Хорошая ликвидность. Паи фонда можно всегда мгновенно продать и получить деньги
Недостатки покупки золотых ETF
- Эмитент акций ETF берет комиссию за услуги фонда. Для примера: FinEx Gold ETF берет комиссию 0,45% годовых за услуги фонда
- При продаже с получением прибыли все равно придется платить налоги на доход
- Акции ETF не могут быть использованы в качестве залога при получении кредитного плеча у брокера
Список крупнейших ETF на золото
Ниже приведен список ETF, которые отслеживают мировую стоимость чистого золота. Возможность приобрести паи выбранного фонда уточняйте у вашего брокера
| IAU | iShares Gold Trust |
| GLDM | SPDR Gold MiniShares Trust |
| SGOL | Aberdeen Standard Physical Gold Shares ETF |
| BAR | GraniteShares Gold Shares |
| IAUM | iShares Gold Trust Micro ETF of Benef Interest |
| OUNZ | VanEck Merk Gold Trust |
| AAAU | Goldman Sachs Physical Gold ETF |
| UGL | ProShares Ultra Gold |
| DBP | Invesco DB Precious Metals Fund |
| DGP | DB Gold Double Long Exchange Traded Notes |
| DGL | Invesco DB Gold Fund |
| IAUF | iShares Gold Strategy ETF |
| GLL | ProShares UltraShort Gold |
| IGLD | FT Cboe Vest Gold Strategy Target Income ETF |
| PBUG | Pacer iPath Gold Trendpilot ETN |
| BGLD | FT Cboe Vest Gold Strategy Quarterly Buffer ETF |
| DZZ | DB Gold Double Short Exchange Traded Notes |
| DGZ | DB Gold Short Exchange Traded Notes |
| WGLD | Wilshire wShares Enhanced Gold Trust |
| GLD | SPDR Gold Shares |
На московской бирже можно купить лишь следующие ETF на золото:
Вывод:
Вложение в золото через ETF — путь для грамотного инвестора, который хочет диверсифицировать свой портфель. Данный способ является предпочтительным по сравнению с покупкой металла на ОМС.
Здесь нет разницы курсов покупки и продажи, как в случае с банком. Цена золота приближена к мировой цене. Тут применима стратегия — купи и держи.
Источник: gold-ounce.ru