Одним из основных факторов, который негативно повлиял на драгметаллы в этом году, стало ужесточение денежно-кредитной политики ФРС – ставки были повышены на 425 базисных пункта за год. Серебро снова находится в центре внимания, так как недавно драгоценный металл продемонстрировал резкий скачок цен. Мы получаем много звонков и писем с одни и тем же вопросом — истинный ли момент инвестировать и в серебро?
Спрос на серебро в промышленности
Серебро давно привлекает сторонников электрификации: этот металл является важнейшим элементом батарей для электромобилей, компонентов возобновляемой энергии и электроники. Из всех элементов серебро считается лучшим проводником электричества. Серебро также является хорошим проводником тепла, поэтому оно применяется в промышленности. Кроме того, оно обладает высокой отражающей способностью и обычно используется в медицинских устройствах, зеркалах и других оптических инструментах.
Спрос будет увеличиваться, особенно со стороны электроэнергетики и производства электронных товаров:
Деньги будущего,ч.1
- Прогнозы по экономическому росту в ЕС и США ухудшились, но при этом ситуация улучшится в контексте объема продаж бытовой электротехники в Китае, если карантинные ограничения будут сняты.
- Устройства с 5G захватывают все большую долю рынка, поэтому средний объем серебра, необходимого в пересчете на одно устройство, вырастет. Развертывание общенациональной сети 5G в Индии началось в 4-м квартале 2022 года и к первому кварталу 2024 года вся страна, согласно подсчетам, сможет обеспечивать соответствующую сеть. Поэтому объем продаж устройств с 5G в 2023 году должен вырасти, учитывая соответствующие возможности, а значит, спрос на серебро увеличится.
- Политика ЕС относительно солнечной энергетики стала более активной на фоне военного конфликта на территории Украины. Сокращение объемов использования серебра может быть отчасти компенсировано ростом количества драгметалла для создания новых установок с целью производства солнечной энергии, т.е. в целом спрос на серебро в этой отрасли потенциально увеличится.
Больший промышленный спрос способен позитивно влиять на цену серебра. Спрос на серебро должен получить дополнительный импульс также в связи с ослаблением карантинных ограничений в Китае, поскольку Поднебесная является крупнейшим потребителем этого драгметалла.
Потенциал цены серебра в 2023
Курс серебра в этом году сдерживался в основном усилением американской валюты.
- Доллар США, вероятно, будет еще некоторое время удерживать подобную позицию, что негативно может влиять на котировки серебра до тех пор, пока ФРС не изменит свою денежно-кредитную политику.
Объем спекулятивных позиций на рынке фьючерсов на серебро колеблется на очень низком уровне, обычно это совпадает с достижением ценовых минимумов. - Рост цен на серебро может спровоцировать возвращение инвесторов на рынок биржевых продуктов в 2023 году, что окажет дополнительную поддержку цене серебра. Котировки серебра в 2023 году, согласно прогнозам компании «Heraeus» (Великобритания), будут находиться в диапазоне 17-25 долларов США за унцию.
- По мнению зарубежных аналитиков, серебро может обогнать золото по темпам роста котировок в 2023 году. Все это благодаря положительным макроэкономическим условиям, высокому физическому спросу и хорошей технической картине.
«Инвесторы не обращали внимания на серебро, поэтому у этого драгметалла открываются большие перспективы для роста. Серебро обгонит золото – такой тренд всегда наблюдается в условиях бычьего рынка драгметаллов. Недавняя динамика котировок обнадеживает. К тому же, объем предложения серебряных инвестиционных продуктов довольно ограничен.
ПОЛОЖИ ЭТО В КАРМАН И ДЕНЬГИ БУДУТ СЛЕДУЮЩИЕ 12 МЕСЯЦЕВ | Роберт Кийосаки
Серебра, находящегося в хранилищах, становится все меньше, а именно его можно использовать для инвестиционных продуктов. Это серьезная проблема, которая даст о себе знать в 2023 году». — комментарует ситуацию Э. Миллман, эксперт по рынку драгметаллов «Gainesville Coins».
Рекордный спрос на серебро за последние 20 лет
На рынке физического серебра развивается дефицит. По данным Metals Focus — ведущей независимой компании в области исследования драгоценных металлов — мировой объем спроса на серебро вырос на 16%, до 1,2 млрд унций к середине ноября 2022 года. Рынок серебра все еще остается сжатым, а на физическом рынке (не считая золотые биржевые фонды) будет наблюдаться самый серьезный дефицит предложения драгметаллов за последние десятилетия. Об этом сообщает также и Институт серебра.
Дефицит предложения серебра составит 194 млн унций, то есть, спрос превысит предложение почти на 20%. Это объясняется увеличением роста спроса на 16%, до рекордного уровня. 2022 — год эпического дефицита физического рынка.
Этот физический рыночный дисбаланс (нехватка предложения) является историческим, это не просто большой скачок дефицита предложения в 4 раза по сравнению с прошлым годом.
Результат серебра в 2022
С начала года курс серебра вырос на 2,44% в долларах (+9.4% в евро), достигнув 23,8 долларов за унцию. Курс золота, находясь на отметке до 1808 долларов за унцию, остался неизменным в долларах, но вырос на 5.5% в евро.
Курс серебра больше всего вырос за первый квартал текущего года, достигнув 27 долларов. Затем наблюдалось понижение показателя в течение 6 месяцев. В сентябре показатель достиг 2-летнего минимума – 17,5 долларов. В 4-м квартале котировки снова начали расти, поскольку инвесторы стали ожидать изменений в денежно-кредитной политике ФРС.
Динамика курса серебра показывает, что снижение котировок золота, скорее всего, будет временным. Когда серебро обгоняет золото по темпам роста котировок, то это, как правило, означает приближение бычьего рынка. Нечто подобное можно увидеть за последние несколько месяцев, учитывая разговоры об изменении денежно-кредитной политики ФРС.
Аналитики Oxford Economics рекомендуют направить 4–6% своего капитала в серебро. Традиционно структура портфеля должна зависеть от Вашего аппетита риска и горизонта планирования, но инвестиционный портфель, содержащий драгметаллы — золото и серебро — способен показать достойную доходность в средне- и долгосрочной перспективе.
1 кг серебряный слиток Valcambi
Продаём 1+ 1001,37 € 717.21 717,21 717.21 717,21 717.21 717,21 1001.37 1001,37 995.32 995,32 989.27 989,27
Продаём 10+ 989,27 € 717.21 717,21 717.21 717,21 717.21 717,21 1001.37 1001,37 995.32 995,32 989.27 989,27
Покупаем 717 , 21 €
Дисклеймер
Статья подготовлена отделами маркетинга и дилинга Tavex Latvia. Перед тем, как выбрать драгметаллы, оцените следующие риски:
- Не рекомендуется вкладывать в золото и серебро все Ваши накопления по причине волатильности цены золота.
- Выбирайте драгметаллы только в случае, если уверены, что вложенные средства в ближайшее время не понадобятся на ежедневные траты.
- Исторические результаты доходности золота и серебра не гарантируют идентичных результатов в будущем.
Финансовый концерн Tavex Group является единственным официальным представителем заводов по производству инвестиционного золота Valcambi SA, PAMP Suisse, The Perth Mint, The Royal Mint, Austrian Mint и Rand refinery в странах Балтии и Скандинавии.
Источник: tavex.lv
Прогноз и перспективы серебра в качестве денег
Серебро было на самом деле первым металлом, который стал использоваться в качестве денег. Может ли этот драгметалл снова стать средством платежа в современном мире? Сейчас ничего нельзя исключать.
Стоит напомнить, что золото стало использоваться в качестве денег купцами из страны Лидия 550 лет до р.Х., то есть примерно 2500 лет тому назад. Но серебро использовалось в качестве денег древними греками уже более 4000 лет назад. Для торговли купцы использовали серебряные слитки.
В настоящее время мы наблюдаем большой спрос на серебро в качестве инвестиционного актива. Многие дилеры по продаже драгоценных металлов испытывали недавно трудности, чтобы удовлетворить ажиотажный спрос на инвестиционное серебро, при этом наценка дилеров на стоимость драгметалла вырастала до 50%, но это не испугало инвесторов.
По мнению многих аналитиков, в перспективе нескольких лет стоимость серебра будет гораздо выше текущих уровней. Но есть одна возможность получить серебро с наценкой 0,5% или даже дешевле спотовой цены. Этот способ может стать привлекательной возможностью получить инвестиционное серебро.
Спрос на серебро
Сейчас серебро не используется в качестве платёжного средства для ежедневных покупок. Однако для многих людей этот драгметалл сохранил характеристики валюты. Высока вероятность того, что когда-нибудь, в будущем, серебро вернёт свою функцию денег. Текущий ажиотажный спрос на серебро, который мы наблюдаем в 2021 году, является хорошим знаком для драгметалла.
Нет сомнений в том, что именно появление «серебряных» ETF-фондов упростило инвестирование в серебро. Но есть и негативный аспект.
Инвестиции в акции «серебряных» ETF-фондов можно назвать «неподвижными деньгами». Это значит, что после покупки акций инвесторы держат их на долгий срок, даже во время серьёзных коррекций цены. Например, во время крупных распродаж в 2016 году запасы серебра у ETF-фондов практически не изменились. Ещё один пример: в марте 2020 года стоимость серебра упала до 12$ за унцию, но это никак не повлияло на серебряные резервы фондов.
Институт серебра (Silver Institute) подтвердил растущий спрос на инвестиционное серебро. В одном из отчётов он сообщил о том, что «к концу 2020 года запасы серебра у ETF-фондов выросли на невероятные 331 млн. унций до 1,04 млрд. унций, а к 3 февраля 2021 года резервы выросли ещё на 137,6 млн. унций до рекордной отметки 1,18 млрд. унций».
Таким образом мы видим, что в резервах ETF-фондов находится примерно 1 млрд. унций серебра. Получается, что этот показатель превышает мировое предложение драгметалла за весь год. Далее Институт серебра сообщил следующее: «Инвестиционный спрос на физическое серебро может вырасти в текущем году до 257 млн. унций, что станет рекордом за последние шесть лет. Главным рынком сбыта являются США, где в начале 2021 года даже был зафиксирован дефицит этого драгметалла». Инвесторы были готовы переплачивать высокую наценку дилера и ждать несколько дней, чтобы получить свой заказ.
Фьючерсы на серебро
Инвестируя в серебро через покупку акций ETF-фонда, инвесторы получают возможность стать участниками рынка даргметаллов. При таком варианте можно подождать, когда снизится наценка на физический драгметалл. Акции фонда — это «бумажное» серебро, но лучше всего владеть реальными слитками и монетами.
Однако инвесторы забывают про фьючерсы на серебро, стоимость которых значительно ниже цены физического рынка. Со временем эта разница будет уменьшаться. Это будет происходить по мере роста цен на фьючерсы, которые будут приближаться к спотовым ценам, а они будут гораздо выше текущих уровней. Поэтому есть смысл начать инвестировать в серебро уже сейчас. По прогнозу Института серебра, в 2021 году мировой спрос достигнет 8-летнего максимума на уровне 1,025 млрд. унций благодаря росту спроса со стороны промышленности, ювелирной отрасли и физического рынка серебра.
Золотая монета «Георгий Победоносец» — КУПИТЬ
серебро прогноз, монеты, инвестиции
Источник: gold.ru
Au — Инвестиции в Золото и Серебро — Ag
Начнём с того, что с 1942-го года мировое потребление серебра впервые превзошло его добычу, хотя до этого было вдвое меньше её. Всего же в период 1942-2004 годы дефицит серебра составил около 3,5 миллиардов, то есть в среднем около 56-ти миллионов тройских унций в год. Данные по недостающим годам можно найти в GFMS World Silver Survey.
Согласно исследованию Charles River Associates от 1992-го года, на поверхности земли осталось всего около 20-ти миллиардов тройских унций серебра, и при цене в 20$ на рынок могут выплеснуться около 2-ух миллиардов тройских унций металла (однако на практике взрывного выброса серебра не произошло ни в марте 2008-го, когда его цена достигла 20$, ни в апреле 2011-го, когда она взлетела до 50$ за тройскую унцию; а всё потому, что большинство предпочитает покупать, а не продавать растущие в цене активы). Государственные запасы серебра, согласно той же GFMS, в 2008-ом году равнялись жалким 72-ум миллионам тройских унций. Концентрированные запасы в частных руках (Silver ETF, товарные биржи, инвестиционные пулы) насчитывают ещё около 500-та миллионов тройских унций.
Если учесть, что в 1980-ом году суммарные мировые госзапасы серебра равнялись примерно 3-ём миллиардам тройских унций (большая часть которых приходилась на долю Казначейства США), а мировой годовой спрос и потребление этого металла в 1980-1987-ых годах находились на уровне 400-та миллионов тройских унций, то не сложно посчитать, что госзапасов того времени хватило бы на полное покрытие мирового спроса серебра в течение 7-ми лет, даже при полном прекращение его добычи из недр и лома.
Сегодня не то что государственных, а всех известных наземных сконцентрированных запасов серебра едва ли хватит на покрытие даже годового мирового спроса на этот металл. Кроме того, если бы в январе 1980-го на биржах США не был введён запрет на покупку контрактов серебра, его цена с большой долей вероятности могла достигнуть не $50, а $150 за тройскую унцию (как на то небезосновательно рассчитывали братья Хант, вдохновлённые творчеством Джерома Смита).
Добавим к вышесказанному 10-кратный рост мирового объёма виртуальных денег произошедший за последние 35 лет, и рассчитать новую пиковую цену серебра станет не так уж и сложно, а прогноз в $10 000 за тройскую унцию не будет казаться столь фантастическим: 7:1 ∙ 150:50 ∙ 10 (где 7 и 1 – количество лет на которое хватило бы мировых централизованных наземных запасов серебра для полного покрытия мирового годового спроса на него в прошлом и будущем; 150 – цена тройской унции серебра в $ которая могла бы быть достигнута в 1980-ом, если бы не тогдашний запрет на покупку серебра на биржах США, остановивший рост на $50; 10 – число в которое увеличился объём виртуальных денег с января 1980-го). То есть, если умножить пиковую цену серебра предыдущего бычьего рынка 35-летней давности в 50$ на 210, то следующий пик может быть на уровне $10 000 за тройскую унцию (и это без учёта роста населения за последние 35 лет, увеличения количества участников свободного рынка, в число которых теперь входят бывшие коммунистические страны с ранее закрытой экономикой – такие как Россия и Китай, и не принимая во внимание вероятную будущую инфляцию).
При такой цене 2 миллиарда тройских унций серебра, которые якобы пойдут в продажу при росте цен на него, будут стоить 20 триллионов $. Много ли это? Мировой рынок недвижимости оценивается в 180 триллионов $. Сог ласно докладу McKinsey Global Institute за 2014-ый год, суммарный объём финансовых активов в мире составил около 300-та триллионов $ (не включающих в себя 600-триллионый виртуальный рынок деривативов), из которых на банковские депозиты и акции приходится примерно по четверти от этой суммы, а остальная половина приходится на всевозможные облигации. Выходит, что, если цена серебра достигнет $10 000 за тройскую унцию, то стоимость доступных к покупке 2-ух миллиардов тройских унций серебра составит всего 7% от стоимости мировых финансовых активов, что не так уж и много (учитывая, что это 2-ой самый потребляемый товар на планете, являющийся вдобавок и самообеспеченными деньгами ).
Если же вы думаете, что инвесторы будут не в силах за короткий срок поглотить полмиллиарда или даже миллиард тройских унций серебра, то советую вам посетить упоминавшийся выше ресурс, где ясно сказано, что в период с 1960-го по 1965-ый годы инвесторами было абсорбировано около миллиарда тройских унций этого метала, и это в одних только США! Представьте сколько серебра могут скупить сейчас инвесторы по всему, принимая во внимание и тот факт, что с 1965-го года мировой объём виртуальных денег вырос явно не в 10, а как минимум раз в 25, так как официально стоимость доллара США за период с 1965-го по 1980-ый годы упала в 2,5 раза.
Источник: silver-gold-invest.blogspot.com