Что стимулирует покупку золота в национальной валюте

Российский президент Владимир Путин подписал закон, отменяющий НДС на золотые слитки для физических лиц. В связи с этим Банк России принял решение о приостановке с 15 марта покупки золота у кредитных организаций, так как был зафиксирован повышенный спрос у населения на драгоценные металлы. О том, стоит ли приобретать золото и какие варианты существуют, — в материале РЕН ТВ.

Что дает покупка золота?

Министр финансов РФ Антон Силуанов посоветовал россиянам вкладывать деньги в золото. Он назвал такие инвестиции идеальной альтернативой покупке долларов на фоне нестабильной геополитической ситуации. Он отметил, что колебания котировок на золото чаще всего кратковременные. В дальнейшем такие вложения оправдают ожидания.

По его словам, доллар связан с большими рисками, нежели золото. Дело в том, что золотом торгуют на мировых рынках в долларах. Таким образом, приобретение металла – своеобразное вложение в иностранную валюту, поэтому вы сможете защитить свои средства от обесценивания рубля.

От чего зависит курс валюты | Почему рубль дешевле доллара

3 марта ЦБ установил комиссию в 30% на покупку доллара, евро и британского фунта физическими лицами. Правда, уже 4 марта Центральный банк снизил ее до 12%. На покупку золота НДС, наоборот, отменили. Также золото может защитить и от обесценивания доллара по отношению к другим валютам.

«Для граждан России я не вижу рисков в покупке золота. Если смотреть на курсовую разницу в текущий момент, золото в любом случае будет расти. Каких-то предпосылок для снижения его стоимости нет. И в кратчайшей перспективе я считаю, что это достаточно ликвидный актив», — отметил финансист Александр Клишин.

К тому же, увеличение стоимости нефти может стать причиной снижения доллара на мировом рынке. И главное – стоимость металла может побить рекорд, поставленный два года назад, уже этой весной. За три года золото стало дороже на 57%.

Риски при покупке золота

Финансист, председатель совета директоров ОАО «Градиент Альфа Инвестментс Групп» Павел Гагарин считает, что меры, введенные правительством, приняты, чтобы оттянуть внимание инвесторов от валютного рынка. Александр Клишин уверяет: отмена 20% НДС сделана, чтобы сподвигнуть спрос на покупку золота у населения.

«Как известно, Европа и Америка наложили санкции на ЦБ, в том числе на его золотовалютные резервы, то есть ЦБ сейчас на рынке не может продавать свое золото. Таким образом решили восполнить деньги бюджета резервом ЦБ на внутреннем рынке. Мера достаточно адекватная, рисков, связанных с тем, что исчезнет золото внутри страны, нет», — сказал Александр Клишин.

Павел Гагарин пояснил, что существует риск дальнейшего падения золота в стоимости. Цена на золото достаточно высокая – чуть меньше 2 тысяч долларов. Это почти предельные значения из тех, что были раньше — во время предыдущих кризисов. Отличие сегодняшнего кризиса в том, что он не системный, завязан на геополитических рисках, в значительной степени не зависит от России.

«Поэтому есть шанс, что те, кто вложится в золото сейчас, потеряют потом, когда котировки по золоту могут пойти вниз. И это может произойти, так как сейчас наблюдается почти верхний экстремум. Есть шанс, что золото потом опять покатится вниз. Но из всех зол надо выбирать наименьшее», — утверждает финансист.

По его словам, сейчас люди пытаются вложиться в недвижимость. Не факт, что это очень хорошее вложение, потому что в долларах квартиры, скорее всего, будут дешеветь, кроме премиального сегмента. Поэтому вложение в золото, как в металл, — это не самый плохой вариант вложения капитала.

«Риск есть, но он связан не с тем, что жизнь на планете Земля закончится, а с тем, что на золото сейчас достаточно высокие цены. То есть рассчитывать на серьезный рост вложенных денег не стоит. Сейчас золото хоть и, скорее всего, будет падать в долларах, но незначительно. С точки зрения, чтобы сохранить рубли, это на данный момент хорошее вложение. Правительство пошло навстречу населению», — пояснил Павел Гагарин.

Он считает, что еще хуже вкладываться в ценные бумаги, так как сейчас падает все и везде в цене.

Акции золотодобывающих компаний

Чтобы торговать золотом на бирже, необходим брокерский счет. Сейчас самое время акцентировать свое внимание на акциях золотодобывающих компаний России.

Плюсы:

• один из наиболее привлекательных активов в мире;
• акции всегда приносят дивиденды;
• удобны в хранении.

В зависимости от того, как варьируется цена на золото, «скачут» котировки ценных бумаг этих компаний. Когда стоимость становится больше, доходы данных предприятий растут, соответственно, растут и котировки акций, и дивиденды, которые по ним платят.

Комиссия на бирже при покупке и продаже — 0,1%. Если вы хотите инвестировать в золото, то этот способ самый выгодный. Самые крупные золотодобывающие компании, которые торгуют на Московской бирже: «Селигдар», «Полюс», «Полиметалл», «Лензолото».

Фьючерсные контракты

Московской биржей предлагается еще один инструмент, с помощью которого можно торговать золотом и серебром, – это поставочные фьючерсные контракты на металл. Покупка актива в будущем рассчитывается по заранее определенной стоимости. Фьючерсы копируют динамику цен драгоценного металла.

Плюсы:

• высокая доходность;
• ликвидность;
• экономия на комиссии;
• 100% сохранность металла.

Минусы:

• большие риски;
• подходит только опытным инвесторам.

Обезличенный металлический счет

Обезличенный металлический счет (ОМС) является вкладом с привязкой к стоимости золота. Клиент вкладывает средства в банк, который в свою очередь пересчитывает их в граммы (или килограммы) золота по курсу покупки. Человек получает на руки только бумажный договор.

Плюсы:

• налог на добавленную стоимость не уплачивается;
• сохранность золота;
• открыть счет можно при вложении от одного грамма.

Минусы:

• агентство по страхованию вкладов не страхует эти счета;
• продажа золота производится по курсу банка, который бывает невыгодным;
• у данной инвестиции не гарантирован доход.

«Россия – страна, производящая золото. Кто-то все равно будет его покупать. И через любые возможные страны мы будем его поставлять. Покупать его в виде физических слитков я бы не рекомендовал, но покупать его на обезличенных металлических счетах можно безрисково», — отметил Александр Клишин.

Паи «золотых» фондов

Паи — это коллективные инвестиции, которые предлагает ряд инвестиционных компаний. Клиент вкладывает деньги, а взамен становится обладателем права на «кусочек» инвестиционного фонда, который приобретает золото, акции золотодобытчиков и другие инструменты. И именно на этом люди зарабатывают. Комиссия — 0,5-1% от суммы сделки.

Монеты

Монеты бывают двух видов — инвестиционные и памятные. В крупных банках продают и те, и другие. Самая популярная — «Георгий Победоносец» в золоте и серебре. Ее цена тоже исходит из стоимости на металл. Однако дилеры и банки совершают большие наценки, поэтому цена покупки и продажи может отличаться в полтора раза.

Не очень хорошая инвестиция, зато красиво.

Однако с отменой НДС на покупку золота приобретение монет тоже происходит без комиссии. Возможно, в будущем их стоимость вырастет, и продажа монет будет достаточно выгодной. Но пока этого никто не может гарантировать.

Источник: ren.tv

Влияние цены золота на курсы основных валют

Курсы валют на бирже Форекс подвержены влиянию всевозможных факторов, а в особенности складывающихся ситуаций на товарных биржах, где в роли финансового инструмента выступают драгоценные металлы. Беря во внимание зависимость валютного и товарного рынков можно достаточно четко прогнозировать валютные курсы.

Сегодня наиболее значимое влияние цены золота ощущается на таких «товарных» валютах, как канадский доллар, новозеландский доллар, наконец швейцарский франк и австралийский доллар. Золото по праву считают одним из популярнейших драгметаллов во всем мире, причем как потребители, так и инвесторы.

ВЫБИРАЙТЕ ЛУЧШИХ! ЭТИХ БРОКЕРОВ МЫ ПРОТЕСТИРОВАЛИ ДЛЯ ВАС:

9,8

Рекомендуем: 3 АВТОРСКИЕ СТРАТЕГИИ для Intrade bar

9,9

Рекомендуем: 3 АВТОРСКИЕ СТРАТЕГИИ для Бинариум

9,9

9,8

9,7

9,9

9,1

Влияние цены золота на экономическую ситуацию в государствах

Чтобы понять, как стоимость золота влияет на экономическую ситуацию и соответственно на курсы валют следует учитывать следующие аспекты.

Буквально до конца прошлого столетия золото являлось страховкой тех валют, которые им не обеспечивалось.

Известно, что еще во времена развития Византийской империи этот драгоценный металл использовался в качестве гаранта, когда совершали сделки со всевозможными валютами. Помимо этого практически до конца прошлого века золото выступало в роли резервного актива. К примеру, в США использовался «золотой стандарт» вплоть до 1971-го года, пока он не был отменен Никсоном.

Одна из основных причин, по которой его использовали, это ограниченное количество государств, обладающих правом на эмиссию денег. Обуславливалось это тем, что вплоть до того пока не отказались от «золотого стандарта» в некоторых странах нельзя было печатать деньги, которые не обеспечивались золотом. Хотя данная система уже и не используется, но целый ряд экономистов считает, что ее необходимо вернуть, т.к. степень волатильности американской валюты и некоторых других валют очень высока.

Следующий аспект – использование золота во время хеджирования инфляции. Спрос на золото, как правило, начинает расти параллельно с повышением показателей инфляции.

Интерес инвесторов к этому металлу в таких случаях обуславливается ограниченностью предложения и его самостоятельной ценностью. Так как золото невозможно сделать искусственным путем, то оно намного стабильнее основных валют. К примеру, буквально несколько лет назад, когда большинство инвесторов опасалось, что курсы валют будут снижаться, котировки на золото подскочили чуть ли не до 1 500$ за унцию.

Такие факты свидетельствуют о довольно таки низкой степени доверия к валютам и указывают на не самые радужные экономические перспективы.

Цена золота влияет на экономическую ситуацию стран, которые занимаются экспортом и импортом данного метала. Как известно курсы валют самым тесным образом связаны с показателями импорта и экспорта. К примеру, когда государство экспортирует меньше, чем импортирует, то курс его валюты соответственно будет снижаться. И наоборот, когда наблюдается обратная тенденция, курс валюты будет расти.

Говоря иначе, повышение стоимости золота способствует тому, что наблюдается торговый профицит, либо, как минимум, дает возможность уменьшить уровень дефицита. Страны, импортирующие в огромных количествах золото, при повышении его стоимости, будут наблюдать снижение курса национальной валюты.

Например, государства, специализирующиеся на изготовлении ювелирных изделий, но при этом не имеющие собственных ресурсов золота, будут этот металл импортировать. И именно в таких государствах экономика будет наиболее чувствительна к росту цены на золото.

Банковские учреждения, приобретая золото , понижают стоимость основных валют, которые используются при расчетах. Центробанки, скупая золото, оказывают прямое влияние на спрос / предложение национальных валют, а это, как правило, приводит к инфляции.

Во многом это обуславливается тем, что приобретая золото банки, зачастую начинают увеличивать объем обращающейся денежной массы, печатая деньги. Также необходимо сказать, что цена золота очень часто применяется для определения стоимости основных региональных валют, хотя есть и исключения.

Влияние цены золота на валютные биржи

Хотя золото сейчас в странах с развитой экономикой и не используют в качестве валюты, но оно все же продолжает влиять на состояние валютных рынков. К тому же сразу отметим, что между курсами основных валют и котировками золота существует сильная корреляция, подразумевающая либо прямую, либо же обратную взаимосвязь между торговыми инструментами. При этом данными инструментами выступают не только пары валют, но и многие другие товарные группы.

Благодаря корреляции имеется возможность с достаточной точностью спрогнозировать поведение цен на определенную валютную пару либо влияние на определенную валюту, когда будет происходить изменение цены отслеживаемого инструмента.

Как правило, во время анализа используют обратный показатель, ведь, как известно, цены на золото начинают подниматься во время неблагоприятной экономической ситуации. При этом курсы валют стремительно падают, и может наступить кризис.

Ведя торговлю на рынке Форекс, очень важно знать, как именно будет реагировать определенная валюта на то, что цена золота изменится в ту либо иную сторону. Существуют такие инструменты, валютный курс которых будет изменяться в зависимости от изменений цены на золото, и основной из них, это национальная денежная единица тех государств, которые являются одними из самых крупных добытчиков данного металла.

Как зависят курсы валют от цены золота?

Начнем с одной из основных валют – доллара США. Не смотря на то, что США сейчас занимает по производству золота второе место в мире, при росте его цены курс американской национальной валюты будет падать. К стати, тоже самое наблюдается и с японской иеной.

Данная на первый взгляд нелогичная реакция является следствием отношения инвесторов и трейдеров к этому и другим драг. металлам. В периоды, когда наблюдается нестабильная ситуация либо во время экономического кризиса, инвесторы и банковские учреждения начинают скупать золото с целью сохранения стоимости собственного капитала. Причина этому проста – золото является не только денежным эквивалентом, но еще и товаром, другими словами, ограниченным ресурсом.

Что касается таких валют как южноафриканский ранд, канадский и австралийский доллар от цены золота имеют прямую зависимость, и когда цена на него увеличивается, эти валюты начинают дорожать . Связано это с тем, что для удовлетворения растущего спроса на золото, банкам необходимо пополнять запасы валюты стран производящих золото, т.е., к примеру, канадского или австралийского доллара. Таким образом, на валютном рынке такие пары как CAD/USD и AUD/USD будут иметь сильнейший потенциал роста. Положительная корреляция данных пар с золотом может составлять от 0,8 — 0,84. Так как новозеландская и австралийская экономика имеют самые тесные связи, то валютная пара NZD/USD будет изменяться в аналогичном паре AUD/USD направлении.

Швейцарская валюта (CHF) также сильно привязана к цене золота. Но при этом положительная корреляция такой валютной пары как CHF/USD и золота имеет другие причины, нежели в случае с Канадой или Австралией. Швейцария не является тем местом, где разработаны крупные месторождения золота, но ее национальная валюта частично привязана к этому металлу. В периоды экономической нестабильности эта валюта поднимается в цене потому, что она, как и золото является «валютой убежищем».

БРОКЕРЫ ОПЦИОНОВ: ТОП НЕЗАВИСИМЫХ РЕЙТИНГОВ

Год основание 2016. Нет верификации. обзор | отзывы | ТРЕЙДИНГ С 10 USD Год основания 2012. Депозит с 300 рублей. обзор | отзывы | БОНУС 100% НА СЧЕТ

ФОРЕКС БРОКЕРЫ С КОТОРЫМИ ТОРГУЕМ МЫ:

2007 год. Самый востребованный брокер. БОНУС ДО 100% К СЧЕТУ | обзор/отзывы Имею тут счет в 1050$. Платит с 1998 года! 4 АКЦИИ И КОНКУРСА | обзор/отзывы Основан в 2007 году.

Брокер №1 в Азии. 1500 $ НА ДЕПОЗИТ | обзор/отзывы Регулируется Центробанком. Работает с 1990 года! ОТКРЫТЬ СЧЕТ | обзор/отзывы

Учитывая все вышесказанное, наиболее подходящими инструментами при торговле на Форекс учитывающими изменение цены на золото будут такие валютные пары:

• CHF/USD,
• AUD/USD,
• EUR/AUD,
• USD/ZAR,
• CHF/JPY,
• EUR/CAD.

Но при этом необходимо учитывать, какая именно зависимость (прямая/обратная), будет у выбранного Вами для торговли инструмента. Например, такие валюты как USD/ZAR и EUR/AUD будут иметь обратную корреляцию, а AUD/USD и CHF/JPY – прямую.

В заключение хотим отметить, что любой из товарных стандартов ограничивает экономическое развитие, вызывая при этом валютные кризисы. По этой причине золото сегодня представляет собой точно такой же товарный ресурс, как и другие редкоземельные элементы либо нефть. Цена на этот металл на мировом рынке определяется спросом и предложением. Но при том, что большинство развитых стран уже давно отказалось от «золотого стандарта», данный драгметалл все равно используют в виде альтернативы бумажным деньгам для защиты от инфляции. Поэтому золото, как бы там ни было, продолжает играть одну из важнейших ролей на рынке валют.

В итоге, вывод таков : золото, это уникальный актив, отражающий состояние, как глобальной экономики, так и региональной, влияющий на курсы основных валют.

Видео: Влияние золота на мировые валюты

Источник: infofx.ru

Зачем покупать золото?

С тех пор, как 5000 лет назад золото было впервые использовано в качестве валюты, оно оставалось самым узнаваемым символом и средством сохранения богатства. Сегодня редкость золота, его универсальная привлекательность в качестве убежища и постоянно растущий спрос со стороны инвесторов и центральных банков сделали золото разумным включением в любой инвестиционный портфель.

• Причины покупать золото.
• Почему золото делают его хорошей инвестицией или хеджированием?
• Каковы текущие предупреждающие знаки, указывающие на то, что золото может значительно вырасти в цене?

Причины для покупки золота

Есть 4 причины, по которым стоит владеть золотом и включить его в свой портфель:

• В качестве инвестиций: когда вы инвестируете в любой актив, вы ожидаете возврата от этих инвестиций. Что касается золота, цифры говорят сами за себя: его цена росла в среднем на 8% в год за последние 15 лет, а с начала текущего года к 23 декабря цена золота выросла на 23,44%. Что еще более важно, инвестиции в золото не только приносят высокую прибыль в долгосрочной перспективе, но также могут значительно вырасти в периоды экономической неопределенности.
• Как хеджирование от неопределенности: золото имеет отрицательную корреляцию с другими активами. Металл имеет тенденцию расти, когда акции, недвижимость и другие инвестиционные активы падают в цене. Стоимость золота также является внутренней и не привязана к другим активам, что делает его безопасным убежищем во время кризиса. Покупка золота защищает ваше с трудом заработанное богатство, выступая в качестве страховки от неопределенности.
• В качестве хеджирования против рисков, таких как: Инфляция. Инфляция ослабляет валюты и снижает стоимость всех активов, деноминированных в бумаге, таких как акции, облигации и банковские депозиты. С другой стороны, цена золота из-за его конечной природы имеет тенденцию расти при ослаблении валюты, поэтому добавление золота в портфель предотвращает эрозию богатства из-за инфляции. Это делает золото первой и главной финансовой страховкой для всех других инвестиций. Валютный коллапс. Гиперинфляция может привести к коллапсу в национальной валюте, как было показано в последнее время. Осмотрительные инвесторы, держащие золото, когда их национальная валюта обесценивается, будут защищать свое богатство, ведь золото обладает неотъемлемой ценностью и привлекательностью в качестве убежища.
• Как подлинная диверсификация портфеля: из-за своей тенденции к отрицательной корреляции с другими активами, золото обеспечивает реальную диверсификацию инвестиционного портфеля. Во время войны, стихийных бедствий, экономических и политических потрясений диверсификация портфеля в сторону золота помогает сгладить его доходность в долгосрочной перспективе, поскольку снижает общую волатильность портфеля, одновременно повышая доходность.

Какие характеристики золота делают его хорошей инвестицией или инструментом хеджирования от рисков?

Золото — хорошее вложение денег. Золотой металл, в отличие от других активов, представляет собой высшее достижение материального благополучия и финансового успеха. Физическое золото также защищает богатство тех, кто им владеет, и действует как универсальная валюта, не имеющая аналогов.

Следующие характеристики делают золото идеальным компонентом любого инвестиционного портфеля.

Золото редко. Все когда-либо добытое золото поместилось бы в куб высотой 21 метр, который мог бы легко разместиться на центральном корте Уимблдона. Для сравнения: весь золотой объем эквивалентен одному часу мирового производства стали. Новое золото не создается, и надземные запасы золота только увеличиваются со скоростью, с которой вы можете его найти, добыть и усовершенствовать!

Золото — это настоящие деньги. На протяжении тысяч лет золото ценилось как самая ценная форма денег. Сегодня крупнейшими покупателями и держателями золотого запаса являются центральные банки мира.

Золото — доказанная ценность. Хотя цена металла может колебаться, ценность золота никогда не снижалась. Фактически, золото сохраняло свою покупательную способность в течение последних 1000 лет. Как реальный и материальный товар, предложение которого ограничено, ценность золота присуща и не уменьшается со временем.

Золото является проверенным активом-убежищем. Снова и снова во времена экономической, геополитической или системной неопределенности золото доказывает свою способность действовать как актив-убежище, повышая его стоимость. Это было видно на протяжении всей истории, а в последнее время во время глобального финансового кризиса, когда цены на золото росли каждый год до кризиса и в годы во время кризиса.

Золото не зависит от результатов деятельности кого-либо. Акции, облигации, недвижимость и валюта зависят от результатов деятельности руководства, сотрудников, политиков и руководителей центральных банков, чтобы поддерживать или повышать свою стоимость. Золото нет!

На самом деле золото имеет тенденцию работать хорошо, даже когда эти группы людей не выполняют свои обязанности должным образом.

Золото является высоколиквидным. Это означает, что всегда есть доступный вторичный рынок покупателей и продавцов золота. Он так же ликвиден, как и международный рынок облигаций, что означает, что вам не составит труда найти покупателя на свое золото, когда вы захотите продать, в отличие от других активов, таких как недвижимость. Действительно, во время кризиса золото часто становится более ликвидным.

Золото полезно: очень пластично и отлично проводит электричество. Это делает золото чрезвычайно востребованным в электронной продукции от компьютеров до выключателей света.

Спрос на золото растет. Востребованность золотого металла в промышленности и производстве ювелирных изделий значительно выросла с повышением благосостояния в Индии, Китае и других странах с развивающейся экономикой. Более того, поскольку доверие к доллару продолжает падать, Китай, Индия, Россия, Южная Корея и другие новые богатые страны активно накапливают золото для хеджирования от слабого доллара.

Так почему бы не купить золотые монеты и золотые слитки, чтобы защитить свое богатство?

Предложение золота ограничено. Несмотря на периодическое увеличение золотодобычи, предложение золота стабилизируется по мере того, как рудники стареют, а золотые месторождения становятся глубже. В то же время за последние несколько десятилетий у нас не было значительных открытий золота. Поскольку затраты на добычу неуклонно растут, то цена золота в ближайшие годы будет только расти.

Какие есть признаки значительного роста цены золота?

Почему стоит подумать о покупке золота сейчас .

Несмотря на риск углубления торговых войн с Китаем и другими странами, продолжающуюся крайне мягкую денежно-кредитную политику, а также неопределенность и потенциальный хаос из-за Брекзит, многие рынки остаются вблизи рекордных максимумов, поскольку большинство основных активов пережили бум. Зачем покупать физическое золото сейчас, раз металл служит безопасным активом во время социальных, экономических и геополитических кризисов?

Почему бы не подождать, пока разразится стихийное бедствие, а затем бежать в золотые инвестиции, как и все остальные?

Ниже приведены некоторые из текущих предупреждающих сигналов, которые говорят о том, что покупка золота сейчас — это разумный поступок.

Геополитические риски растут. Не вызывает сомнений то, что мир находится на пороге еще большей геополитической нестабильности. Риск войны и террористических атак кажется большим, чем когда-либо прежде, в то время как хаос, вызванный Брекзитом и администрацией Трампа, угрожает нанести ущерб мировой экономике. Возрождающийся Китай и Россия создают дополнительные риски для глобальной экономической и политической стабильности. Преимущества покупки золота для защиты от этих рисков никогда не были так очевидны, как сейчас.

Финансовые рынки и активы на рекордно высоком уровне. За последнее десятилетие почти все категории активов, включая недвижимость, акции и облигации, резко выросли из-за чрезвычайно мягкой денежно-кредитной политики, проводимой центральными банками.

Как мы все знаем, за переоценкой рынков обычно следует коррекция. Рынки становятся все более нестабильными, и крах вполне возможен.

Хотя спрогнозировать рецессию сложно, мы, несомненно, ближе к медвежьему рынку, чем когда-либо прежде.

Покупка золота сейчас защитит богатство, по-настоящему диверсифицируя портфель инвестора в случае резкого падения финансовых активов или имущества, или даже в случае финансового кризиса.

Системные риски. США и другие ведущие экономики сталкиваются с рекордными уровнями государственного долга, огромным торговым дефицитом, неприемлемым бюджетным дефицитом и стагнацией заработной платы, несмотря на низкий уровень безработицы. Это идеальное топливо для очередного экономического и финансового кризиса.

Как показали финансовый кризис 2008 года и долговой кризис ЕС, структурные недостатки крупнейших экономик мира еще предстоит исправить. Более того, выручив проблемные банки и снизив процентные ставки почти до нуля, правительства исчерпали свои возможности для вмешательства в случае нового финансового краха. В результате во время следующего финансового кризиса более широкое распространение получит «Bail-ins», чем «Bail-out», что подвергнет депозиты риску. (Ball-ins помощь обанкротившемуся предприятию за счет списания долгов, в противоположность Bail-out, когда помощь оказывается извне, например, в виде ссуды).

Так зачем покупать золотые монеты или слитки?

Ответ прост: золото в физическим виде монет и слитков – это лучшая защита от всех системных рисков.

Реальные процентные ставки остаются отрицательными. Это означает, что номинальная ставка за вычетом уровня инфляции, остается отрицательной. Пока это так, цена на золото должна расти, поскольку происходит ослабление базовых валют: доллара, евро, фунта и т. д. Это подпитывает инфляцию. Также низкая или отрицательная доходность по депозитам и облигациям означает отсутствие «альтернативных издержек» владения недоходным золотом.

Дилемма легких денег. Федеральная резервная система, Европейский центральный банк, Банк Англии, Банк Японии и другие центральные банки напечатали поразительные суммы денег, чтобы выручить банки и поддержать мировую экономику после кризиса 2008 года.

Эти легкие деньги завышали цены на активы, что привело к буму на рынках.

ФРС сейчас пытается раскрутить свой расширенный баланс; беспрецедентный шаг, который неизбежно напугает рынки и приведет к повышенной волатильности.

Риск от валютных шоков. Снова и снова даже самые надежные мировые валюты резко падают, когда падает доверие к экономике. Из послевоенной Германии, Зимбабве, валютного кризиса в Юго-Восточной Азии, а теперь и из Венесуэлы и Турции, стало ясно одно:

Ни одна фиатная валюта не защищена от рисков гиперинфляции.

Центральные банки покупают золото. С 2011 года центробанки по всему миру, включая Китай, Россию, Корею, Турцию, Казахстан и другие страны, превратились из чистых продавцов в чистых покупателей золота. В настоящее время почти четверть всего когда-либо добытого золота хранится в центральных банках.

Если центральные банкиры покупают золото, чтобы застраховаться от надвигающегося риска, вы должны поступить так же.

Рост населения и изменение климата. Быстрый рост населения привел к значительному увеличению загрязнения окружающей среды, уничтожению естественных лесов, чрезмерному вылову рыбы и чрезмерной эксплуатации всех природных ресурсов в ущерб устойчивому экономическому росту. Наряду с изменением климата, повышением уровня моря, стихийными бедствиями и ростом опустынивания мировая экономика может столкнуться с серьезными потрясениями в будущем.

Роль золота в портфеле и в качестве способа защиты богатства будет незаменима в такие неспокойные времена.

Производство золота находится в застое. Мировое предложение золота не изменилось и в ближайшие годы будет снижаться. На запуск нового рудника уходит несколько лет, и, учитывая растущий спрос и ограниченные золотые запасы, а также рост затрат на добычу золота из недр, цена золота в будущем должна вырасти.

Подходящее ли сейчас время для покупки золота?

Это отличный вопрос, который мы слышим довольно часто. Наш ответ сегодня такой же, как и всегда: мы ответим вопросом: а бывают ли времена, когда владеть золотом не стоило бы?

Бывают ли времена, когда нельзя владеть золотом?

Ответ — нет. Золото всегда играет важную роль в портфеле. Отсутствие золота в портфеле — более высокий риск, чем владение золотом по завышенной цене. Золото является основой диверсифицированного портфеля: оно показывает, что мы принимаем непредсказуемые риски, которые влияют на стоимость наших инвестиций.

Золото следует рассматривать как защиту от непредсказуемости правительств, центральных банков и банков и последствий, которые их действия имеют для финансовых рынков.

Как наиболее важная форма финансовой и инвестиционной страховки, покупка золота сейчас — самое разумное решение, которое вы можете принять. Учитывая растущие риски для мировой экономики, золото выглядит привлекательно недооцененным и представляет собой редкую возможность для покупки. Физическое золото — спасательный круг в бурном финансовом море.

Источник: www.zolotoy-zapas.ru