Золото приблизилось к рекордному уровню, поскольку рост спроса в Китае и опасения по поводу состояния американских региональных банков подогревают ралли, которое длится уже шесть месяцев.
По данным Всемирного золотого совета, китайские потребители начали покупать больше ювелирных изделий, слитков и монет в первые три месяца года после того, как Пекин отменил политику Zero-Covid, а банкротство трех региональных банков в США также подтолкнуло инвесторов к желтому металлу, который используется в качестве средства сбережения в периоды неопределенности.
На фоне очередного витка банковского кризиса, в ходе которого региональный американский банк PacWest заявил о потенциальных продажах для спасения бизнеса, фьючерсы на золото в четверг подскочили на бирже Comex до рекордного уровня в $2072. По данным Refinitiv, спотовая цена золота в тот же день несколько центов не дотянула до исторического максимума в $2072.49.
Золото стало снова восстанавливаться с ноября прошлого года, чему способствовали рекордные покупки центральными банками в прошлом году объемом 1087 тонн. Незападные институты покупали желтый металл, чтобы снизить зависимость от доллара после того, как Вашингтон использовал доллар в качестве оружия в санкционной войне против Москвы.
Почему золото так ценится @prostoecon
Согласно ежеквартальному отчету Всемирного золотого совета, центральные банки продолжили закупки и в этом году, получив рекордные 228 тонн золота в первом квартале, несмотря на снижение темпов по сравнению со второй половиной прошлого года.
Ключевые факторы
Джон Рид, главный рыночный стратег WGC, считает, что дальнейший рост золота будет зависеть от нескольких важных факторов для инвесторов: признаки усиления банковского кризиса, определенность в отношении сроков снижения ставок ФРС и ослабление доллара.
«Здесь действуют противоположные силы, однако потенциал широкомасштабных финансовых инвестиций в золото еще не раскрыт, — отметил он. — Поэтому оно может достичь рекордных максимумов. Вопрос в том, будет ли это продолжаться дальше и удастся ли добиться значительных успехов».
Однако биржевые фонды, обеспеченные золотом, столкнулись с оттоком в прошлом году, поскольку рост процентных ставок подтолкнул инвесторов к облигациям, которые имеют более высокую доходность по сравнению с драгоценным металлом, который является низкодоходным активом.
Отток средств из ETF в первом квартале снизился до 29 тонн, что эквивалентно $1.5 млрд, а в марте, когда начался банковский кризис, 11-месячный отток сменился притоком. В результате спрос на золото, включая внебиржевую торговлю, вырос на 1% по сравнению с прошлым годом и составил в первом квартале 1174 тонны.
Высокие цены на золото привели к некоторому снижению спроса и стимулировали продажи, особенно среди чувствительных к ценам потребителей в Индии, где за первые три месяца 2023 года продажи ювелирных изделий упали на 17% г/г. Значительная часть рекордных покупок золота центральными банками во второй половине прошлого пришлась на тайных покупателей, которые не отчитались о покупках перед МВФ. Многие предположили, что это китайские, российские и ближневосточные институты.
Почему ЗОЛОТО подорожает в 5 раз. Банки скупили все золото || Прогноз курса золота
Такая тенденция сохранилась и в первом квартале этого года, когда тайные покупки составили от 110 до 120 тонн, что меньше 500-580 тонн за последние шесть месяцев 2022 года. Хотя это число может снизиться по мере публикации центральными банками отчетов о покупках, Джон Рид считает, что это сокращение, скорее всего, связано с раскрытием данных о покупках Народным банком Китая.
Подготовлено Profinance.ru по материалам издания The Financial Times
MarketSnapshot — Новости ProFinance.Ru и события рынка в Telegram
Источник: www.profinance.ru
Почему падают акции золотодобывающих компаний? Разбор Финтолка
РАЗДАЕМ КНИГИ нашим подписчикам каждую неделю в Телеграм-канале. Подпишитесь, чтобы стать участником раздачи.
На торгах Московской биржи в понедельник, 13 сентября, лидером падения стали акции oдной из крупнейших горнодобывающих и золотодобывающих холдинговых компаний в России Petropavlovsk. Также сегодня подешевели акции других российских золотодобытчиков — «Полюса» и Polymetal. Почему инвесторы продают акции «золотых» компаний, Финтолк спросил у экспертов.
Акции Petropavlovsk (POGR) в понедельник опускались до минимума 20,12 рубля, это более чем на 4 % ниже цены, которая была зафиксирована на закрытии торгов в предыдущий день. И такое падение считается довольно существенным для голубой фишки, тем более на фоне растущего сегодня фондового рынка России в целом.
Акции Polymetal (POLY) к 14:30 мск продаются по 1 384 рубля (-0,72 %), а «Полюс» (PLZL) опустился до 13 039 рублей (-0,93 %).
Аналитики уверены, что причиной охлаждения инвесторов к акциям золотодобывающих компаний является снижение стоимости самого золота на сырьевых рынках. Психологическая отметка в 1 800 долларов за тройскую унцию золота так и не была преодолена.
Артем Деев, руководитель аналитического департамента AMarkets:
— Пока на глобальном рынке растет стоимость алюминия, стали, меди, угля, газа, нефти и других сырьевых товаров, золото — главный защитный актив во время кризисов — снижается. Вероятнее всего, что в среднесрочном периоде цена золота не вернется к уровню 2 000 долларов за тройскую унцию, если мировая экономика будет показывать стабильное восстановление. И наоборот, новый рост заболеваемости в мире, рост инфляции в США, замедление промышленного роста в Китае и ЕС станут признаками затяжного глобального кризиса, на фоне которого стоимость золота может вновь пойти вверх. Как и цена акций компаний-производителей — в России и других странах.
Источник: fintolk.pro
Цена на золото падает: почему не нужно торопиться продавать?
Цена на золото приблизилась к максимальным отметкам за 4 месяца, но жесткие заявления представителей ФРС и перспектива повышения процентной ставки усилили позиции доллара, лишив золото его привлекательности в качестве безопасного актива. На данный момент вероятность повышения ставки на мартовском заседании FOMC составляет около 90%.
Значит ли это, что в ближайшей перспективе цена на золото будет только падать и нужно использовать попытки восходящих коррекций для открытия позиций на продажу? Прокомментировал вопрос журнала Фортрейдер Шатров Иван, аналитик компании STForex.
Прогноз цены на золото: покупать или продавать?
— Цена на золото находится вблизи важного психологического уровня $1200.00 за тройскую унцию. Растущие ожидания рынка относительно повышения ставки ФРС США на заседании 14-15 марта оказывают давление на золото, но на данный момент рассматривать актив убежище на открытие коротких позиций не стоит, в связи с перепроданностью золота.
Геополитические риски, неясный вектор развития внешней и внутренней политики новой администрации президента США, а также растущие риски относительно итогов выборов во Франции могут спровоцировать покупки драгоценного металла от привлекательного уровня $ 1200.00. Открытие сделок на продажу можно рассмотреть только после закрепления драгоценного металла ниже отметки $ 1200.00 с потенциалом снижения до $ 1180.00 за тройскую унцию.
Наиболее вероятным выглядит увеличение спроса на актив по привлекательным ценам на фоне растущих геополитических рисков. Поэтому стоит рассмотреть открытие длинных позиций по факту отбоя от уровня $ 1200.00 с перспективой роста к отметкам в $ 1217.00 в краткосрочной перспективе, и $ 1233.00 в среднесрочной.
Онлайн обсуждение торговли золотом
О цене на золото и другие актуальные новости
- Цены на золото ждет обвал к концу 2017 года
- Может ли курс рубля к доллару быть выше 57,00?
- Какие еще 4 повышения ставки ФРС в 2017 году?
Fortrader Suite 11, Second Floor, Sound https://fortrader.org/fundamental/cena-na-zoloto-padaet-pochemu-ne-nuzhno-toropitsya-prodavat.html» target=»_blank»]fortrader.org[/mask_link]